本片是“驱魔三部曲”的第二部。茅山正宗传人清风道长，为追查失踪弟子下落，闯入南洋巫术圈。他的宿敌——降头师“鬼王”向他发起“三场斗法”之约：若清风赢，则放人；若输，则交出茅山秘典。三场斗法分别是“解降头”、“控尸局”和“灵魂出窍大斗法”，每场都是独立的视觉奇观和智力博弈。清风虽连胜两场，却发现自己救回的弟子是鬼王炼制的人偶，真正的弟子早已被控制。在最终的第三场，清风选择认输，主动献出灵魂，实则是进入弟子的识海进行“内斗”。全片高潮在精神世界展开，清风以损耗自身修为为代价，将鬼王困于弟子体内，与之同归于尽。最终清风未死，但道行全失，沦为凡人。
港产恐怖奇幻片的回归之作。特效不再五毛，符咒、法术、降头的设计充满东方神秘主义美感。双雄对决的设定张力十足，三场斗法层层递进，悬念保持到了最后一秒。结局的处理极富东方哲学意味——最大的胜利是牺牲与放下，而非征服。
新选组末期，一个贪财好酒的乡下武士被同袍嘲笑为“壬生之耻”，直到他的遗物中发现了三百封写给妻子的家书。
父亲欠下的降头血债，三十年后转移到了女儿身上，每晚零点她都会变成另一个人。
哥哥把唯一的新鞋送给弟弟参加越野赛，弟弟跑赢了，哥哥却被截肢了。
一个只穿黄色雨衣的连环杀手在雨夜横行，负责案件的警察发现对方的目标全是十年前一场火灾的幸存者。
一位东京的年轻书法家为逃避创作瓶颈躲到小岛上，结果被全村最闹腾的5岁女孩“收编”了。
单身男子家中酒窖囚禁着一名女子，但当警察破门而入时，却发现酒窖里关着的其实是他自己。
